4 راه برای ایجاد یک سبد کمتری

شما بچه ها در آموزش برخی از درسهای ارزشمند کاملاً فوق العاده بوده اید. از اعتراف به این موضوع متنفرم ، من از سرمایه گذاری کاملاً وحشتناک هستم. توانایی من برای مقاومت در برابر بازار پایین فقط افتضاح است. نمی خواهم کل زندگی خود را پس انداز کنم اما من همچنین تحمل ریسک کمی دارم. 31 سالگی. اهداف شامل ازدواج/خرید یک خانه خوب و غیره در موقعیتی عجیب است. فکر می کنید؟

این لحن مخالف اکثر سؤالاتی است که این روزها از سرمایه گذاران جوان دریافت می کنم. طی چند سال گذشته صندوق ورودی و DMS من پر از جوانان بوده است که از نعمت من درخواست می کنند تا تمام پول خود را در رمزنگاری ، سهام رشد یا صندوق های بورس سهام 3 برابر سرمایه گذاری کنم.

این جوانان قابل درک هستند که می خواهند با توجه به محیطی که از طریق آن زندگی کرده ایم ، خطر بیشتری داشته باشند. قبل از تصحیح اخیر ، دستاوردهای مجنون در طیف گسترده ای از سرمایه گذاری ها و بازارها وجود داشته است.

به علاوه ، به نظر می رسد جوانان این روزها آستانه بالاتری برای خطر دارند. من نمی گویم که این خوب یا بد است ، اما چگونه بازارها در سالهای سازنده شما رفتار می کنند می توانند تأثیر بزرگی بر رابطه شما با خطر داشته باشند.

البته تعدادی از عوامل دیگر در بازی وجود دارد که اشتهای خطر را تعیین می کند.

ایجاد نمونه کارها مناسب نیاز به تعادل بین تمایل ، توانایی و نیاز به ریسک شما دارد. 1 قسمت سخت گاهی اوقات این عوامل با یکدیگر هماهنگ نیستند.

خواننده ما در اینجا 31 ساله است. وقتی نوبت به پس انداز بازنشستگی می رسد ، آنها توانایی زیادی برای ریسک پذیری دارند.

آنها نه تنها 30-40 سال تا سن بازنشستگی دارند بلکه 20-30 سال اضافی نیز برای سرمایه گذاری در طول بازنشستگی دارند. افق زمانی برای یک 31 ساله می تواند 50-70 سال باشد.

ترکیبی از یک افق طولانی مدت و سرمایه انسانی فراوان در قالب پس انداز آینده از رشد درآمد شما باعث می شود سرمایه گذاری در سهام بدون مغز باشد.

با این حال ، گاهی اوقات توانایی شما برای ریسک پذیری با تمایل شما برای پذیرش خطر مغایرت دارد.

برخی از افراد به سادگی شخصیتی برای زندگی از طریق تصادفات بورس اوراق بهادار استخوان ندارند. نکته خوب این خواننده این را می داند. بدترین کاری که می توانید انجام دهید این است که با استفاده از تمایل شخص دیگری برای ریسک کردن ، نمونه کارها خود را سرمایه گذاری کنید.

برای پاراگراف جورج گودمن: بازار سهام مکانی گران قیمت برای فهمیدن شما است.

شناختن خود به عنوان یک سرمایه گذار اولین قدم بزرگ است. برای یادگیری این درس ده ها سال طول می کشد. برخی هرگز این کار را نمی کنند.

اما شما هنوز هم باید پول خود را در چیزی سرمایه گذاری کنید. شما فقط نمی توانید آن را در حیاط خلوت خود دفن کنید و به بهترین ها امیدوار باشید.

در اینجا برخی از افکار در مورد اهرم های مختلفی که می توانید هنگام تحمل کم برای خطر بکشید آورده شده است:

تخصیص دارایی مهم است. در آغاز همه گیر در اوایل سال 2020 ، بازار سهام ایالات متحده در اندکی بیش از یک ماه تقریباً 35 ٪ کاهش یافت.

اضافه کردن برخی از اوراق قرضه به نمونه کارها شما مطمئناً در این دوره بی ثبات کمک کرده است. در اینجا نگاهی به برخی از تخصیص دارایی های ساده که در طول تصادف از 90/10 سهام به اوراق قرضه تا 40/60 می رسد ، می پردازیم:

یک نمونه کارها با 40 ٪ سهام و 60 ٪ در اوراق قرضه تنها در این تصادف 15 ٪ از دست داد در حالی که یک نمونه کارها 50/50 نزدیک به 18 ٪ کاهش یافت. بنابراین این پرتفوی های محافظه کارانه تر کار خوبی را برای محافظت از سرمایه گذاران در روند نزولی انجام دادند.

البته ، یک نمونه کارها محافظه کارانه تر هنگام افزایش سهام ، برخی از دستاوردها را از دست می دهد. S& P 500 نسبت به پایین مارس 2020 حدود 96 ٪ افزایش یافته است. در اینجا بازده تخصیص دارایی در آن زمان آورده شده است:

این تجارت هنگام تنظیم تخصیص دارایی شما است.

صندوق های محافظه کارانه تر - مانند اوراق بهادار و پول نقد - هرچه کاهش شما پایین بیاید ، بازده شما پایین تر است. 2

و با بازده اوراق قرضه بسیار پایین ، نمی توانید انتظار داشته باشید که از نظر بازده درآمد زیادی کسب کنید.

اما سرمایه گذاری در اوراق قرضه و پول نقد به طور بالقوه می تواند به شما کمک کند تا از تصمیمات عاطفی ناشی از نوسانات بازار سهام محافظت کنید. و در حالی که ممکن است آنها در راه بازگشت بازده زیادی فراهم نکنند ، اگر به شما کمک کند وقتی بازار سهام ذهن خود را از دست می دهد ، عاقلانه نگه دارید ، می توانند به کاهش شانس هایی که در زمان اشتباه اشتباه می کنید ، کمک کند.

من در مثال های تخصیص دارایی ام کارها را بسیار ساده نگه داشتم. بدیهی است که می توانید بیش از کل صندوق های سهام ایالات متحده و اوراق بهادار ایالات متحده که در اینجا استفاده کردم متنوع شوید.

نکته اصلی این است که تخصیص شما بین دارایی های ریسک و دارایی های محافظه کارانه می تواند به کنترل نوسانات موجود در نمونه کارها و تصمیمات سرمایه گذاری شما کمک کند.

صرفه جویی در پول بیشترترکیبی از بازده اوراق قرضه کم و عدم تمایل به ریسک زیاد به این معنی است که احتمالاً شما نیاز به نرخ پس انداز بالاتری دارید.

نرخ پس انداز بالا یکی از بهترین راهها برای کاهش ریسک مالی در زندگی شماست. این همچنین یکی از بهترین راهها برای کاهش استرس ناشی از تصمیمات پول است (بسیاری از آنها فراتر از سبد سرمایه گذاری شما اتفاق می افتد).

نکته جالب در مورد داشتن نرخ پس انداز بالاتر از متوسط این است که نیاز شما به ریسک کاهش می یابد.

مکان دارایی خود را در نظر بگیرید. یکی از راه های تعادل میل شما برای ریسک کمتر با نیاز خود به رشد پول در طول زمان ، این است که در نظر بگیرید که در آن پس انداز خود را تحمل می کنید. محل دارایی ریسک شما می تواند در اینجا کمک کند.

هنگام صرفه جویی در مواردی مانند عروسی یا خانه پیش پرداخت ، شما نمی خواهید به هر حال ریسک زیادی کنید زیرا این پول باید در طی چند سال هزینه شود ، نه ده ها سال. این اهداف مکان های مناسبی برای سرمایه گذاری های محافظه کارانه تر مانند پس انداز اضطراری شما هستند.

سپس دارایی خطرناک خود را مانند سهام در یک حساب بازنشستگی نگه دارید که موانع بالاتری برای رفتار ضعیف سرمایه گذار دارد.

اگر تمام سرمایه گذاری های بازار سهام خود را در یک حساب معوق مالیاتی مانند 401 (k) انجام می دهید ، فقط با این پول به عنوان خارج از دید و خارج از ذهن رفتار کنید.

جک گوگل یک بار گفت: "این یکی از مهمترین قوانین سرمایه گذاری است. اگر هرگز از سن 20 تا سن 70 سالگی نگاهی نزیدید ، این بیانیه اول 401 (k) را در 70 سالگی باز خواهید کرد ، و توصیه می کنم یک پزشک را در دست داشته باشید زیرا به یک ضعف مرده می روید. قلب شما حتی ممکن است متوقف شود. شما می خواهید مبلغ پولی داشته باشید که حتی نمی توانید تصور کنید. "

نگاهی به تعادل بازنشستگی شما این روزها کمی رویای لوله ای است اما ایده در اینجا ایجاد هالتر است.

در یک انتها ، شما سرمایه گذاری های محافظه کارانه تری برای اهداف کوتاه مدت و کاهش نوسانات دارید. از طرف دیگر ، شما سرمایه گذاری های خطرناک تری دارید که نمی خواهید ده ها سال آن را لمس کنید زیرا این امر به پرداخت مالیات و مجازات برداشت زودهنگام 10 ٪ نیاز دارد.

تمام کاری که شما باید انجام دهید این است که تصمیم بگیرید که تخصیص شما برای هر انتهای هالتر چه خواهد بود و بر این اساس سرمایه گذاری می کنید.

از فشار همسالان خودداری کنید. آخرین کاری که شما باید انجام دهید این است که از مراقبت از نحوه سرمایه گذاری دیگران پول خودداری کنید. مراقبت نکردن یک ابرقدرت مالی است زیرا به شما امکان می دهد روی مشخصات ریسک خود تمرکز کنید و طرحی را ایجاد کنید که متناسب با شخصیت و شرایط شما باشد.

فقط به یاد داشته باشید ، یک استراتژی خوب که می توانید با آن بچسبید بسیار نسبت به یک استراتژی عالی که نمی توانید با آن بچسبانید برتر است.

ما در مورد این سوال در مورد نجات نمونه کارها این هفته صحبت کردیم:

من همچنین باری ریتولتز را برای بحث در مورد این سؤال داشتم و نکاتی در مورد نویسنده و ارتباط بهتر با مشتریان خود ارائه می دهم.

1 این مفهوم از مطالعات سطح III CFA من احتمالاً مهمترین مفهومی است که من از آن آزمون Godforsaken آموخته ام.